風險價值是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率、股票價格和商品價格等市場風險要素發生變化時可能對產品頭寸或組合造成的潛在最大損失。例如，在持有期為1天、置信水平為99％的情況下，若所計算的風險價值為1萬美元，則表明該資產組合在1天后的發生1萬美元以上損失的可能性不會超過1％。但是VaR并不是即將發生的真實損失；VaR也不意味著可能發生的最大損失。 　　VaR值是對未來損失風險的事前預測，考慮不同的風險因素、不同投資組合(產品)之間風險分散化效應，具有傳統計量方法不具備的特性和優勢，已經成為業界和監管部門計量監控市場風險的主要手段。VaR值的局限性包括無法預測尾部極端損失情況、單邊市場走勢極端情況、市場非流動性因素。 　　商業銀行可根據實際情況自主選擇VaR值計量方法，包括但不限于方差一協方差法、歷史模擬法和蒙特卡羅模擬法等。