顯然，這種“看牙補貼分期返款”，和近年風靡一時但亂象叢生的醫美貸貌離神合。醫美貸是顧客沒有足夠現金而貸款消費分期支付，分期返款則是顧客先現金消費再分期獲得補貼，二者堪稱一枚硬幣的正反兩面，本質上并無區別。

“先美麗，后買單”“0利息0首付變美麗”，極具誘惑的醫美貸廣告近些年鋪天蓋地，吸引了不少想做醫美但手頭拮據的愛美人士超前消費。但由于醫美貸往往存在套路貸、砍頭息、向在校大學生放貸甚至涉黑等弊端，醫美貸業務已遭到有關部門的強力監管。

早在2019年5月，深圳龍崗區就開了政策監管醫美貸的第一槍，宣布區內全面叫停醫美貸；2021年8月，上交所和深交所發布公告，要求新掛牌的消費金融資產證券化產品，底層資產中禁止“醫美分期貸款”入池；同年9月，國家廣電總局發布通知，嚴令全國各大廣播電視和網絡視聽機構、平臺一律停止播出“美容貸”及類似廣告。

如果說本心無錯的醫美貸被行業作死玩成了過街老鼠，那更為細分且相對規范的“牙科貸”可以說是小而美的歲月靜好。

一方面，牙科相對醫美市場更為狹窄，需求也更為剛性，因此牙科貸的受眾規模就小得多。市場小，亂象自然也就少。且和醫美貸不同，牙科貸客群的經濟實力和履約能力都好得多。某持牌消金公司負責人曾向《消金界》表示，牙科客群付現比例較高，部分公司同事甚至認為牙科分期是個偽命題。

在牙科治療中，種植和正畸的價格較高，因此也是小貸公司發展牙科分期的重點。據三六九醫彩網了解，入局牙科貸賽道比較早的有百度旗下的度小滿金融，馬上消費金融、凡普金科旗下的任買分期等平臺。

牙博士口腔的招股書顯示，2018-2020年，牙博士自第三方信貸公司收取的款項分別合計1520萬元、2360萬元、2510萬元，分別占公司同期收入的2.4%、2.7%、3.0%。顯然，雖然牙博士的牙科分期業務收入比例呈上升趨勢，但占公司整體營收的比例還是很小。更尷尬的是，口腔機構在開展牙科分期的同時并不是一本萬利，暫且不論品牌名譽風險，機構還需要對顧客應向小貸公司支付的利息和手續費等進行補貼，2020年，牙博士口腔這筆支出就達到了百萬級別。

牙科貸的受眾相對規模更大的醫美貸受眾更為優質，且牙科診療過程更為漫長，牙科機構相對醫美機構也更為規范，這些都是牙科貸業務發展的利好。但要想避免牙科貸淪為下一個人人喊打的醫美貸，需要口腔機構和消金公司的真誠合作，精準識別剛需，避免無序放貸，以顧客為中心不玩套路，避免負面新聞頻發后遭致政策鐵拳。

醫療需要保持敬畏心，牙科診療也是如此，牙科貸更是如此，對此接受牙科貸的口腔機構和開展牙科貸業務的消金公司都需要謹記。