ETF套利交易是指利用同一資產(chǎn)在不同市場(chǎng)上的價(jià)格差異進(jìn)行套利交易,一般情況下通過(guò)買入和賣出ETF進(jìn)行交易。ETF(Exchange Traded Fund)又稱交易型開(kāi)放式指數(shù)基金,是一種基金形式,它結(jié)合了封閉式基金和開(kāi)放式基金的優(yōu)點(diǎn),更加靈活,易于交易和價(jià)格透明。ETF套利交易通過(guò)買入和賣出不同類型的ETF,如同一指數(shù)的不同類型的ETF,來(lái)獲得盈利。

方法:

一、完成ETF凈值和指數(shù)凈值的核對(duì)計(jì)算,這是保障套利交易成功的前提。當(dāng)一個(gè)ETF的交易價(jià)格低于股票的凈值價(jià)格時(shí),可以通過(guò)買入ETF份額獲得收益;當(dāng)ETF的交易價(jià)格高于它的凈值價(jià)格時(shí),可以通過(guò)賣出ETF份額獲得收益。

二、進(jìn)行股票寶、普通證券賬戶、平臺(tái)交易終端等多渠道擇優(yōu)交易。操作者可以進(jìn)行諸如交易費(fèi)用、訂單類型、盈虧情況、流動(dòng)性等方面的評(píng)估選擇,在眾多交易平臺(tái)中選擇最佳交易渠道。

三、在套利配置中,需關(guān)注交易品類轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn),即當(dāng)ETF份額無(wú)法賣出,無(wú)法獲利出售、無(wú)市場(chǎng)情況下的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與配置。

策略

一、對(duì)比同一類型的ETF,并進(jìn)行必要的研究和分析,以確定其凈值及資產(chǎn)組合的差異。可以通過(guò)基本面分析,選擇估值合理的ETF,通過(guò)技術(shù)分析確定買賣時(shí)機(jī)。

二、市場(chǎng)上可以利用各類分析工具進(jìn)行ETF套利操作,如不同類型的MA指標(biāo)、各類組合因子、擇時(shí)策略等等,可以根據(jù)市場(chǎng)情況調(diào)整策略。

三、需要注意市場(chǎng)波動(dòng),設(shè)定止損點(diǎn),提前設(shè)定止盈點(diǎn),降低風(fēng)險(xiǎn)。